ASML和台積電財報兩樣情之下，表示AI晶片產業不再雨露均霑，轉變為各自登山的局面
科技產業資訊室 - 茋郁 發表於 2024年10月21日
圖、ASML和台積電財報兩樣情之下，表示AI晶片產業不再雨露均霑，轉變為各自登山的局面
在AI產業發展初期，只要輝達公布財報超出預期，幾乎所有與AI沾上邊的公司，股價都會飛快飆漲。可是如今即使AI仍舊炙手可熱，但是ASML發布了一份相當慘淡的報告，以及台積電公布強勁的第三季業績，這兩家具代表性的公司形成了強烈對比的財報景象。這似乎預告著，AI將從全產業都雨露均霑，轉變成兄弟登山各自努力的情景。
根據荷蘭設備製造商ASML表示，2024年第三季代表訂單的淨預訂額為26億歐元（28 億美元），不到華爾街預期的一半，對於一家微影設備的領導廠商來說，這是一個重大失誤。
台積電公佈2024年第三季淨利超出預期，成長54%，達到創紀錄的3,253億新台幣，即101億美元，比起分析師預估3002億新台幣，高了許多。台積電表示，2024年的資本支出將略高於300億美元，2025年很可能更高。
反之，英特爾和三星卻仍在苦苦掙扎中。英特爾試圖實施雄心勃勃的扭虧為盈計畫之際，其在數據中心和PC的市佔率一直在下滑，迫使英特爾削減資本支出以節省現金。根據Visible Alpha的一致預測，華爾街預計英特爾2024年的資本支出將下降 8%，2025年將下降15%。
至於三星於10月初就自己未達到預期獲利而向投資者道歉。Visible Alpha的估計，分析師預計2024年三星晶片相關資本支出將下降4%，不過，2025年預計將反彈至2023年的水準。
從AI中獲得利益的公司，隨著2024年第三季財報，可以約略看出，AI歷經了輝達帶動整體產業的上升，且每一家公司似乎都有不錯的表現。如今廠商必須應對個人電腦需求放緩、智慧型手機銷售不平衡和汽車市場低迷的問題。簡單來說，市場變得愈來愈複雜。
在半導體設備產業領域，從2022年底推出ChatGPT到2024年7月10日， Applied Materials、Lam和KLA的股價都上漲了一倍以上，三者皆創下歷史新高，更不用提ASML了。然而，根據標準普爾全球市場情報的數據，他們過去12個月的總收入實際上在同一時期下降了9%。
人們現在愈來愈清楚，AI巨大的成功，當初被視為整個晶片產業成長的動力，無關於其是否真的帶來了獲利。可是如今看來，AI將進入各個產業和公司各自表現的情況了。例如：AI PC是否真的會帶動PC換機潮？以及AI真的能夠激發智慧型手機成長嗎？這變成了一種疑問句，而非肯定句。所以未來一年除了輝達、海力士、美光和台積電之外，其他廠商好自為之了！(987字；圖1）
參考資料：
--------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------
【聲明】
1.科技產業資訊室刊載此文不代表同意其說法或描述，僅為提供更多訊息，也不構成任何投資建議。
2.著作權所有，非經本網站書面授權同意不得將本文以任何形式修改、複製、儲存、傳播或轉載，本中心保留一切法律追訴權利。
|